15 obchodních lekcí z Warren Buffet

Na světě jsou lidé, kteří jsou nejlépe známí, že jsou slavní.

Mysli Kim Kardashian a Paris Hilton.

Warren Buffett není v tomto davu (díky bohu!).

Je široce považován za nejúspěšnějšího investora všech dob. Je jedním z nejbohatších lidí na světě - často nejbohatší, v závislosti na ocenění na burze.

Dostal se tam, kde je, tím, že je skvělým a věrným investorem.

Stejně jako já, nenarodil se do peněz a nepodepsal tučnou smlouvu na knihu, film, televizní pořad nebo záznam. (Poznámka: Podepsal jsem smlouvu na můj knižní obchod, ale ujišťuji, že to nebyl tlustý, daleko od toho ... Haha ...)

Udělal to staromódním způsobem, který se v dnešním světě zdá téměř radikální.

Ve skutečnosti není o Warrenu Buffettem nic jiného, ​​než je jeho fenomenální úspěch.

To a jeho drtivý zdravý rozum jsou důvodem, proč tolik lidí studuje svůj život a řídí se jeho vyučováním. A to je důvod, proč bys měl.

Přestože pochází ze skromných začátků, Buffett je dnes předsedou, výkonným ředitelem a největším akcionářem nadnárodní holdingové společnosti konglomerátu Berkshire Hathaway.

Jeho rady a prohlášení se staly legendárními, získali mu přezdívku "Oracle z Omahy. "

Jaké jsou některé z ponaučení, které se můžeme naučit z tohoto "věštce"?

1. Nikdy neztrácejte peníze

Pravidlo č. 1: Nikdy neztrácejte peníze. Pravidlo č. 2: Nikdy nezapomeňte na pravidlo č. 1. "- Warren Buffet

Co znemožňuje říci, že jste nikdy ztratí peníze, je to, že by to znamenalo, že byste nikdy nezačali vypočítat rizika, která jsou nezbytná k vydělávání peněz. Ale to je všechno vypočítaných rizik.

Buffett nemá žádné šance. Má specifická kritéria, pokud jde o podnikání, do něhož bude investovat, a tato metoda ho brání vstoupit do slepých spekulací.

Pokud používáte nikdy neztrácejí peníze mantru jako základové strategie, bude mít pozitivní vliv na vše, co uděláte, ať už jde o podnikání nebo o investování. Mnoho hodin, které následují, přesně popisuje, jak se Buffett vyhýbá ztrátám peněz.

2. Koupit podniky - ne akcie

"Nikdy se nepokusím vydělat peníze na akciovém trhu. Kupuju za předpokladu, že budou moci na druhý den uzavřít trh a ne znovu ji otevřít po dobu pěti let. "- Warren Buffet

Navzdory tomu, že je pravděpodobně nejúspěšnějším investorem v historii akciových trhů, Warren Buffett nikdy ve skutečnosti sázky na akcie, přinejmenším ne tak, jak to dělají většina investorů a dokonce i správci fondů.

Buffett se nehodí na výkon dané akcie, ale na výkon podkladového podnikání. To je kritické, protože silná podkladová činnost znamená, že investice téměř vždy vyplatí, alespoň dříve nebo později.

Důvodem, proč většina investorů nedodrží radu Buffetta v tomto ohledu, je proto, že vyžaduje mnohem víc práce. Musíte skutečně prozkoumat jednotlivé společnosti a důkladně pochopit jejich podnikání a jak dobře bojují proti konkurenci. Trh sentimentu společnosti má málo společného s tím.

3. Být ve hře za dlouhou dráhu

"Někdo sedí ve stínu dnes, protože někdo zasadil strom dávno." - Warren Buffet

Když se podíváte na společnosti, které Buffett vlastní buď jednotlivě, nebo prostřednictvím společnosti Berkshire Hathaway, jsou to všechny dlouhodobé investice. Buffett bude nakupovat akcie a držet je - ne roky - ale po celá desetiletí. Dokud bude podnikání silné, bude investice splatit. Buffettův záznam a velikost jeho portfolií jsou testy úspěchu této strategie.

4. Jste nakonec zodpovědní za váš úspěch nebo selhání

Tam je mnohem více lidí na finančních trzích, pak je pochopení těchto trhů. Z tohoto důvodu lidé investují prostřednictvím vzájemných fondů nebo platit za služby investičních poradců. Buffett tvrdí, že neexistuje žádná náhrada za zapojení do vašich investic.

Zda vaše investice uspěje nebo selže, bude zcela na vašich ramenou, a ne na vašem investičním poradci. Zajišťuje politiku učení se o investicích a plné obhajoby toho, jak se s ní řídíte. Kromě toho, že je solidní strategií, je to také jediný způsob, jak se začínající investor učí být odborníkem.

5. Držte přísnou kontrolu nad životními náklady

Pokud se podíváte na nejúspěšnější lidi v téměř každém úsilí, zjistíte, že jsou to lidé, kteří žít život. To znamená, že žijí životní styl, který je v souladu s jejich úrovní úspěchu. To často vede k více než trochu inflaci životního stylu, což pomáhá vysvětlovat, jak tolik super úspěšných lidí skončí bankrot a nakonec i chudý dům.

Warren Buffett udělal vynikající práci v udržení ega v kontrole, pokud jde o jeho životní styl. Dokonce lze říci, že pro investice, které provádí při řízení svých vlastních finančních prostředků, používá stejné hodnoty. Například Buffett stále žije ve stejném šatně s pěti ložnicemi, který je koupen v Omaha v roce 1957 v Nebrasce za 31.500 dolarů.

Je to určitě dům pěkný, ale v blízkosti paláců se blíží, že lidé, kteří nejsou tak bohatí jako Buffett, mají tendenci žít. V tomto uspořádání je silná zpráva.

6. Investujte do kvality

Jedna ze strategických investičních strategií společnosti Buffett je investice do kvality. To znamená, že investuje do společností, které mají známé a dobře známé produkty, které přinášejí hodnotu spotřebiteli a ekonomice. Společnosti, kterým investuje peníze, jsou obvykle jmény domácností, což znamená, že mají silné pronikání na trh i uznání značky.

Mnoho méně úspěšných investorů přitahuje společnosti a odvětví, o kterých vědí málo nebo nic. Předpokládají, že čím méně vědí, tím pravděpodobnější bude, že investice bude úspěšná, jako by uspěla na základě nějakého nevysvětlitelného záhadného faktoru. Kvalita - ne tajemství - činí společnost dlouhodobou vítěznou investicí.

7. Koupit hodnotu

Můžeme myslet na to, že kupujeme hodnotu jako nákupní jakost - při prodeji. To je nedílnou součást strategie Buffet's never-lose-money. Jednoduše řečeno, Buffett nikdy neplatí za nic cokoli, včetně investic, které naplňují jeho portfolia.

To dělá tím, že kupuje společnosti, které prodávají za slevu na svou skutečnou hodnotu. Tato strategie je častěji označována jako hodnota investice, což je praxe nákupu akcií ve společnostech, které jsou podhodnocené ve srovnání s jinými společnostmi ve svém oboru, stejně jako na obecném trhu.

Bufet má to na vědu. Podívá se na fundamenty společnosti - to je výnosy, výnosy, poměr cena / výnos, návratnost vlastního kapitálu a dividendový výnos, mezi jinými metrikami - porovnává je se stejnými metrikami v konkurenčních společnostech. Je-li společnost obecně silná ve srovnání s konkurencí, ale cena akcií je značně pod nimi, stává se kandidátem na investice.

8. Vyhněte se módě

Jedna věc, která je o Buffettu okamžitě zřejmá, je, že ho nikdy neuvidíte, jak běží se stádem. To znamená, že žádné "šeredné padesát" akcií, žádné horké zásoby roku investice - a nic, co dokonce naznačuje, že jsou trendy.

Jako příklad Buffett veřejně prohlásil, že se vyhýbá nákupu akcií v nových společenských médiích, jako je Facebook a Google, a uvádí obtíže při určování jejich hodnoty a způsobu, jakým budou v budoucnu létat.

Můžeme se také vsadit, že účast na výstřednostech by dlouhodobě investovala do kvality a hodnoty. Je-li Buffett jediná věc, je to konzistentní.

9. Koupit, když "Krev běží na ulicích"

"Prostě se snažíme být strach, když jsou jiní chamtiví a být chamtiví pouze tehdy, když se ostatní bojí." - Warren Buffet

Právě jsem řekl, že nikdy neuvidíte Warren Buffett, který běží se stádem, a tohle je jeden z nejlepších příkladů. Jeho investiční filozofie je jednoduchá - koupit, když všichni ostatní prodávají (být chamtiví), a prodávat, když všichni ostatní kupují (buďte strach). To je v souladu s tvrzením na Wall Street (které někdy následovalo jen málo investorů), dav je obvykle špatný.

Tato strategie je velmi konzistentní s strategií Bufete o nákupní hodnotě. Pokud si koupíte, když všichni ostatní prodávají, budete schopni získat pozice v silných společnostech za mnohem méně, než byste platili, kdyby trh byl silný a každý si kupuje.

10. Prodávejte své ztracené pozice na silných trzích

Stejně tak, pokud budete čekat na prodej ztracených pozic, dokud nebude trh silný, minimalizujete ztráty. V některých případech můžete dokonce získat zisk.

Většina investorů má velké potíže s ovládáním tohoto konceptu. Jakmile akcie začnou růst, mají tendenci se na ně držet za předpokladu, že to bude pokračovat. Ale ve světě Bufetů ztrácí pozici ztrácí, bez ohledu na to, kde je cena akcií.

11. Riziko je součástí hry - zvykněte si na to

"Riziko pochází z toho, že nevíte, co děláte" - Warren Buffet

Bufetová cesta k bohatství je ve skutečnosti velmi riskantní podle běžných standardů. Neinvestuje těžce do bezpečných aktiv, jako jsou dluhopisy a státní pokladniční poukázky. Investuje především do akcií. Ale akcie nejsou tak nebezpečné, jak si lidé myslí - pokud víte, co děláte. A bufet to jasně dělá.

Bufet je schopen eliminovat většinu rizik spojených s akciemi tím, že je koupí levně, takže spekulace - a vysoké ceny - jsou zcela vytlačeny. Většina pozic, které Buffet má, nemá kam jít, ale nahoru. To je výsledek nákupu poté, co všichni ostatní prodali své pozice.

Ve světě Bufetů budete kupovat silně po krachu trhu a udržovat váš prášek v suchu, když býčí trh trvá několik let.

12. Věnujte pozornost managementu

"Když management s pověstí brilance řeší firmu s pověstí špatné ekonomiky, je to reputace podniku, která zůstává nedotčena." - Warren Buffet

Zatímco mnoho investičních analytiků má tendenci soustředit se na počty společností, postavení na trhu, specifické aktiva a dokonce i veřejné sentimenty, Buffett se podrobněji zabývá řízením. Každá z těchto hmatatelných ukazatelů se v budoucnu může změnit, což značně oslabuje společnost. Kalibr řízení však představuje budoucnost podniku. Se správnými lidmi na kormidlu bude podnik růst a prosperovat bez ohledu na to, jaké problémy mu mohou čelit.

13. Stick s tím, co víš

Stejně jako se Buffett vyhýbá módě, má také tendenci držet se co ví, když přijde o investiční rozhodnutí. Ve Buffettově světě nemáte žádnou práci, která by vám dala peníze do firem a průmyslových odvětví, o kterých nic nevíte. Buffettovy miliardy pocházely z toho, že investoval do podniků, které znal dobře.

Podniky, které nakupuje, mají tendenci být v koncepci mnohem základnější. Jak jsme viděli v dřívějším konkrétním příkladu, Buffett se vyhýbá nákupu do společností sociálních médií, protože jsou to prakticky nové obchodní koncepty a nejsou snadno měřitelné. Podporuje snadné pochopení pojmů jako Coca-Cola a pojištění.

14. Je to jednoduché

"Deriváty jsou finanční zbraně hromadného ničení. "- Warren Buffet

Tam je malý počet investorů na Wall Street, kteří dělají spoustu peněz v exotických investicích, jako jsou deriváty. Buffett se vyhýbá všem takovým investičním programům a upřednostňuje udržení svých investic základních. Opět se vrátí k pojetí investování do toho, co víte a rozumíte.

15. Udržujte nízký profil

Stejně jako životní styl Warren Buffett je neuvěřitelně jednoduchý vzhledem k jeho postavení na světě, dělá také to nejlepší, aby se vyhnul pozornosti.

Jistě, je pravidelný, když dává názor na ekonomickou a veřejnou politiku, ale vyhýbá se odpornému chování, které se stalo příznačným pro ultra-úspěšné. Úspěch, který má, je však důsledkem úspěchu jeho podnikání, spíše než jeho účasti na mimořádných aktivitách, nebo zánětlivých veřejných připomínek, jejichž cílem je především upozornit.

Můžeme si pravděpodobně domnívat, že tato nízkonákladová existence usnadňuje zaměření na Buffettovu podnikatelskou činnost. Koneckonců, pokud se chystáte pobývat divoce a dělat rozdělovací komentáře, nebudete muset trávit spoustu času na back-guard strategie pokrýt vaše stopy.

Dokonce i když nejste v investici, můžete vzít všechny tyto lekce z života Warren Buffett a použít je k vašemu životu a podnikání a s pozitivními výsledky.