Kreditní krize zasáhla vysokoškolský areál

Úvěrová krize, která začala zhroucením hypotečního trhu s hypotečními úvěry v roce 2007, zaslala reverberace prostřednictvím amerických finančních trhů. A jak mnoho studentek a jejich rodiče vědí, vysokoškolský úvěrový trh nebyl imunní vůči účinkům.

Narušení trhu způsobilo, že mnoho soukromých věřitelů se zdráhalo nebo nemohlo financovat studentské půjčky. U některých věřitelů zákon o snížení nákladů a přístupu ke koleji, který byl schválen v roce 2007, způsobil, že půjčky byly méně výnosné. Pro druhé platí, že mladí dlužníci s omezenou úvěrovou historií představují příliš velké riziko. Čistý výsledek: Mnoho věřitelů si zvolilo, že se stávají partnery z podnikání na vysokých školách.

Přesto zůstává fakt, že většina studentů vyžaduje určitý druh financování, aby pokryla náklady na lezení na vysokou školu. Podle Studijní rady se zveřejněné ceny ve škole zvyšují rychleji než náklady na ostatní zboží a služby - což je fenomén zaznamenaný za posledních 30 let. Spojte desetiletí starou realitu rostoucích nákladů na vysokou školu s dnešními obavami o zmenšující se možnosti půjčky a je jasné, proč mnoho studentů a rodičů může být znepokojeno tím, jak zaplatí školné.

Následuje přehled současných možností půjček na vysoké školy a dopad úvěrové krize na každou z nich.

Možnosti studentských půjček

Federální studentské půjčky jsou zaručeny americkou vládou a jsou k dispozici všem studentům bez ohledu na příjem nebo rating. Dva primární typy federálních studentských půjček jsou půjčky Stafford a úvěry společnosti Perkins.

Zaměstnanecké půjčky jsou zapůjčeny ve jménu studenta a jsou k dispozici všem bez ohledu na příjem. Studenti však musí splňovat určité požadavky na způsobilost a podléhají kumulativní maximální výši úvěru po dobu čtyř let. Úvěry Stafford jsou nabízeny s pevnou úrokovou sazbou 6,8% nebo méně; nízkopříjmové dlužníky mohou dostat nižší úrokovou sazbu. Existují dvě kategorie půjček Stafford:

• Program FFEL: Tyto půjčky jsou poskytovány soukromými věřiteli (např. Banky, družstevní záložny) a federální vláda je garantována proti selhání.
• Program federálních přímých studentských půjček (FDSL): Tyto půjčky poskytuje vláda přímo studentům a rodičům prostřednictvím škol "přímých půjček".

Patří sem také půjčky Stafford dotované, což znamená, že vláda platí zájem, zatímco student je ve škole, nebo nepodložené, přičemž student zaplatí veškeré úroky (může však odložit platby až do ukončení studia). Způsobilost pro dotované půjčky je založena na finanční potřebě.

Perkins půjčky jsou přiznány na základě výjimečné finanční potřeby. Tento program je založen na školách, přičemž vysoká škola působí jako věřitel, který využívá fond fondů poskytovaných vládou. Úrok z půjčky (fixní 5%) zaplatí federální vláda, zatímco dlužník je ve škole, a poté za devítiměsíční období odkladu.

Mateřské půjčky

Federální úvěrový program pro rodiče závislých studentů je program Parents Loans for Undergraduate Students (PLUS). Stejně jako program Stafford, půjčky PLUS jsou poskytovány soukromými věřiteli (úvěr FFEL PLUS) nebo přímo vládou (půjčka Direct PLUS). Na rozdíl od půjčky Stafford nicméně neexistuje kumulativní limit na půjčky PLUS. Rodiče si mohou vypůjčit až do výše nákladů na účast (bez finančních příspěvků). Zatímco úvěry PLUS mají větší limity, mají také vyšší úrokové sazby než program studentských půjček (stanovený na 8,5% nebo méně v závislosti na programu) a dlužníci podléhají schválení úvěru.

Soukromé půjčky

Soukromé půjčky nabízejí nezávislí věřitelé bez státní podpory, zásahu nebo dohledu. Mají tendenci být dražší než vládou podporované vzdělávací programy, ale historicky nabízejí pružnější parametry výplaty a vyšší limity. Dlužníci podléhají schválení úvěru a úrokové sazby jsou obecně založeny na úvěrovém skóre dlužníka. Podle The Board Board, soukromé půjčky představují rostoucí podíl výpůjček na vzdělávání. (Viz graf níže.)

Dostupnost studentských půjček

V květnu 2008 vláda USA schválila právní předpisy, které pomohou zajistit dostupnost finančních prostředků pro Američany s vysokoškolským vzděláním. Programy federálních studentských půjček jsou proto nejméně pozměněny úvěrovou krizí. Program FDSL (program přímého půjčování programu Stafford) a program Perkins jsou plně financovány vládou a poměrně dobře zvládly krizi.

To znamená, že několik věřitelů opustilo FFEL, program Stafford, který se spoléhá na účast soukromých věřitelů. Naštěstí největší věřitel, Sallie Mae, se nadále účastní a spolupracuje s vládou při hledání řešení pro strašlivou půjčku na vysoké škole. Kongres ve skutečnosti v letošním roce pracoval rychle, aby předal výše zmíněnou legislativu zaměřenou na předcházení výrazné krizi úvěrů na vysoké škole. Po ratifikaci zákona v květnu se několik věřitelů, kteří opustily program FFEL, vrátilo a přitáhlo nové vládní dotační dotace.

Právní předpisy přicházejí s dalšími ustanoveními. Ministerstvo školství získalo pravomoc zvýšit počet škol, které se účastní FDSL (program přímého půjčování) a zdvojnásobil kapacitu tohoto programu od podpisu legislativy. Zákon rovněž zvýšil maximální výši nezaplacených půjček Stafford o 2 000 dolarů ročně.Cílem vlády je zvýšit federální program studentských půjček, přilákat věřitele a zlepšit možnosti pro vysokoškoláky vázané dlužníky uprostřed poklesu soukromých úvěrů.

Mateřské půjčky

Mateřské půjčky, a to jak verze Direct PLUS, tak FFEL PLUS, mohou být těžší, protože rodiče podléhají schválení úvěru. Avšak úvěry FFEL PLUS, protože zahrnují účast soukromých věřitelů kromě požadavku na úvěrovou kontrolu, jsou obtížnější zajistit, protože věřitelé zpřísňují jejich standardy a nabízejí finanční prostředky pouze těm nejbezpečnějším dlužníkům. Dobrou zprávou je, že pokud se rodiči odepírá půjčka PLUS, může mít student nárok na jeho dvojnásobnou částku.

Soukromé půjčky

Nakonec se soukromé půjčky stávají nejtěžšími. Jak již bylo zmíněno dříve, turbulence na úvěrových trzích způsobily, že mnoho soukromých věřitelů opouští podnik kolektivní půjčky, neboť tyto půjčky nejsou ziskové nebo riziko je v tomto okamžiku příliš mnoho v tržním cyklu. Ty, které zůstaly, zpřísnily své úvěrové standardy a zvýšily úrokové sazby.

Zdá se, že federální programy studentských a rodičovských půjček nadále využívají státní podporu. Soukromé půjčky na dotování těchto forem financování vysokými školami jsou v současném prostředí nejtěžší. Vláda schválila legislativu, aby podpořila program studentských půjček Stafford, aby si vybral některé z nich. Tam, kde se to zhoršuje, budou si dlužníci muset pečlivě hledat půjčku, pečlivě vyhodnocovat nabízené termíny a úrokové sazby.

Plánování vpřed: stejně snadné jako 5-2-9

Rodič (nebo jakákoli dospělá osoba) může založit účet 529 jménem studenta za účelem krytí kvalifikovaných výdajů na vzdělávání. Výsledek a výplaty z účtu 529 jsou osvobozeny od federální a někdy státní daně z příjmů, pokud jsou peníze použity na způsobilé výdaje na vysokou školu. (Výplaty nevyužité pro způsobilé výdaje na vysokou školu mohou být předmětem daně z příjmů a další federální penalizace).

529 plány jsou spravovány jednotlivými státy, a proto se detaily jednotlivých programů mohou lišit. Ve všech případech však 529 plánů nabízí profesionálně řízená investiční řešení - obvykle zahrnující možnosti založené na věku nebo založené na rizicích. V plánu založeném na věku se podkladové investice stávají konzervativnějšími, jelikož příjemce dosáhne věku vysokých škol, zatímco plán založený na rizicích by zachoval stejnou kombinaci akcií a dluhopisů bez ohledu na věk příjemce (na základě modelu vybraného držitelem účtu modely se obecně pohybují od konzervativních až po agresivní).

Kromě výše uvedených daňových výhod 529 poskytují účinný prostředek ke snižování daní z majetku a současně poskytují štědrý dárek dětem či vnoučatům. Aktiva na 529 účtech se považují za dokončené dary - tj. Jakmile jsou nadané, nejsou tyto aktiva zahrnuty do zdanitelného majetku dárce. Podle zvláštního pravidla darování může dárce přispět až 60 000 dolarů na jednoho příjemce za rok (120 000 dolarů pro společné podání manželských párů), pokud v pětiletém období nedojde k dalším dárcům.